Las cooperativas deben fortalecerse, no desaparecer

Las preocupaciones del Superintendende de Banca y Seguros, Daniel M. Schydlowsky, sobre el riesgo para la estabilidad del sistema financiero que representa la falta de supervisión de las cooperativas de ahorro y crédito (CAC) están totalmente justificadas. 

Tres son los principales hechos que justifican que las CAC sean reguladas por la SBS. 

• En primer lugar, actualmente la CAC operan sin un supervisor legítimamente empoderado. La afiliación a la FENACREP no es obligatoria, con lo cual el 72% de CAC no se encuentra afiliado. 
• En segundo lugar, los ahorros de los socios de las CAC no están cubiertos por el seguro de depósitos. Se estima que más de 1 millón de socios mantienen ahorros en las CAC por más de USD 1,500 millones.
• En tercer lugar, el escaso control le abre la puerta de par en par al lavado de activos. Pruebas suficiente de ellos son los distintos escándalos de corrupción que han sido revelados recientemente y que involucran la participación directas o indirecta de cooperativas.

Sin embargo, en un contexto en el cual prácticamente 3 bancos concentran más del 80% de los negocios bancarios (puedes elegir el indicador que prefieras para calcularlo), es importante asegurar que las CAC se consoliden como entidades financieras (probablemente a través de procesos de fusiones y adquisiciones) y que se fortalezcan pero que no desaparezcan. Por el contrario, la SBS debería hacer esfuerzos por promoverlas.

De hecho, la alta concentración bancaria en Perú en sí misma es un factor de riesgo sistémico bastante alto que justificaría promover la existencia de más actores en el sistema. Además, la alta concentración es un factor que puede evitar que se avance en materia de inclusión financiera o que puede hacer que extienda el uso de prácticas abusivas y poco competitivas en el negocio de intermediación financiera. 

Los bancos cooperativos juegan un rol muy importante en la financiación de la economía productiva local y en la generación de empleo. En Europa, por ejemplo, la participación de mercado de los banco cooperativos fluctúa entre el 20% y el 30% de los depósitos. Generalmente, se trata de entidades pequeñas pero que, con una gestión profesionalizada, pueden cumplir fines sociales y además replicar o incluso superar los niveles de rentabilidad y de eficiencia de los grandes bancos. Con una buena regulación como la que plantea la SBS, no habría impedimento para que el Estado promueva el fortalecimiento de las CAC, por ejemplo, flexibilizando su regulación para poder atraer capitales privados . Si estas operan como lo hacen en el resto del mundo, serán capaces de atender muy bien las necesidades de consumidores de un país tan diverso como Perú y, además, en conjunto, podrían ser un elemento dinamizador de la competencia en un sector financiero altamente concentrado.